2020 经济大风暴？你怎么看？

在中学时期，受老爸影响，已经开始对股票投资的认识。
那时候是90年代初，马来西亚股票综合指数在 500 点水平，在1993 年冲过1200点创新高。

然后在1994年受到墨西哥比索危机(The Mexico Peso Crisis)，导致全球金融也受影响，当时马来西亚股票综合指数也跌到880 点水平。
那时候我只知道股票暴跌，不知是啥原因，长大后才认识墨西哥比索危机。

1995年，我还是社会乳牛仔，半工半读的我也是因为有点空闲时间，所以每天也会在报纸上阅读关于股市的新闻。

1995年初到1997年头，马来西亚综合指数从880点直冲到1200水平。那时候你随便 “买” 什么股票都赚钱，而且股价都是翻倍的在走高的。
那时候没有网上交易，全部都要经过股票经纪的，要打电话下单有时候电话都打不通。
有些甚至把车乱停放在违规处，中罚单也不在乎，因为他们每天都在做 “大买卖”，都在赚大钱呢！
每天在菜市场都听到 uncle auntie 在谈股票。
那时候常听到的是 “今天有什麽好康头？有贴士吗？”
（我很肯定的告诉你，如今是没有这样的行情的，别傻了！）

来到1997年，大家熟悉的东南亚经济风暴就发生在年中。风暴从泰国货币泰铢危机开始，一直演变成整个东南亚的货币危机。当时马来西亚又加上政治动荡，其他东南亚邻国也有发生暴乱。
马来西亚股票从1200水平的新高点暴跌到 290 点的低谷。
当然，在这个时候很多人倾家荡产，打回原形，甚至欠下一屁股债。
很多银行都得合并以免小银行倒闭。
我相信不用多形容，很多人对那时候还历历在目吧！

我记得当时我还请教一位比较年长的同事：“会有什麽影响？应该怎样面对？要准备什麽？”
为啥那条友没有跟我说：“看到便宜的基金就投资下去！”
（其实那时候基金也不多）

买跟投资的心态差别

有个老朋友当时买进某个本地银行的股票 （10粒），那时候的价格是RM2.00 以下。
为什么我会知道这事情，因为过了一年左右吧！
这股票好像要Split 还是多买 Right Issue，需要填写表格，贴上 Stamp Hasil然后在截止日期前寄过去。。。
这些琐碎事情是我帮他弄的。
（玩股票就有着琐碎事咯！投资基金就不会有这麻烦事了）

几年过后的某一天我们俩喝啤酒吹水，他跟我说在 RM4.00 左右就卖掉了。
我说：“全卖啦？为啥呢？卖掉后钱放那儿啦？”  （职业病）
他说：“股票让他很心烦，不踏实，全卖掉了，存在银行定期比较睡得着。。。”
我只是静静的跟他微笑着说：“你觉得安心就好。”

现在时不时谈起这事，他都很后悔的说：“为什么会把这家银行的股票卖了呢？现在价格是 RM20左右哩！”
我跟他说 ：“那是买跟投资的分别，自然心态也不一样了。因为那时候你是买所以有赚头就卖，是很正常的。如果你心想这是投资，投资给自己的将来，孩子的将来，那么你就会挺住它到今天了。”
（今天27/03/2020 在全球股市大跌25%后，这股票还是在 RM15 水平）

1998/99 年的南美洲经济风暴
2000 年的千禧年科技股危机 (Dot-Com Stock Bubble)
2001 年的911 恐怖袭击事故
2002/03 年乌拉圭和危日内拉等国金融危机
2003 年的非典型肺炎 (SARS) 和美国入侵伊拉克
2010 年前后的欧洲主权债务危机
2012 年的中东呼吸综合症 (MERS)

以上的都跳过不谈。
就谈谈2007年的美国次级房屋借贷危机所引发的2008年全球金融大海啸！
这大家应该还记忆犹新吧？

那次的情况真的就像排骨王效应那样。。。不，是骨牌效应：从美国的银行金融业一波又一波的击垮全球各地的金融市场。
多家美国百年金融老字号一一面临倒闭。
A 到 I 的保险股市
C 到 H 的国际大银行
世界最大的证券零售商等都排队等美国政府援救。

美国开始印钞票，世界各国也跟着印，你印你的，我印我的。

那个时候我很积极的投入每一则有关的新闻和文章。
我记得一个经济权威说一句话：“现在的情况是，好消息也绝对不会带动股市上升，坏消息就肯定会让股市再暴跌。”
我跟你说，这句话在那时候真他妈的很管用！
把我吓得三个晚上都睡不着呢！

接下来我还到处去听经济专家，股票大师，基金经理等的研讨会。（那时候还没有流行 Webinar，更不用说什么 ZOOM）
他们一致都是同一个调，唱同意款歌。。。
他们的总结论是，股票市场有 V 型，有 W 型，不过这一次例外，不要期望什麽 V 或 W型， 这次只会有 L型，而且是很长的 L。。。
那时候我没有睡不着了，我吓到 laosai （拉大便）
2008 年我已经投入信托基金行业了，我顿时不知所措。但是最后还是硬着头皮熬过来了，因为我采取了几个不一样的策略。

那年，马来西亚股票综合指数从 1400 点暴跌到 880点。

有一个同事还认同我的看法，每一次来的全球经济风暴都不一样的，每次都有新事情发生。

我有个朋友，那时候他听说连国际银行和人寿保险公司都要倒闭了。他很慌，他非常慌，他真的很慌的要我带他到保险公司把多年买下来的保单断保然后把全部的钱取出，就是我们平时讲的 surrender。

我还记得那时候保险公司的职员用那好像我来偷钱的眼神瞪着我。。。冤枉啊！我只是带你们的客户来你们的办公室nia，因为这客户不知道你们在哪里！
最近，当我俩又在喝啤酒吹水时谈起这事情，他又叹气说当时自己慌得有点傻，自己都蒙了。。。保险公司那会倒呢！
我又跟他说：“没事，至少现在你小孩都长大了，就算你现在有啥事情发生他们都是可以自力更生了。别担心，你还有一份医药保险和意外险跟我呢！放心去医院吧！”

读到这里，你一定有疑问。。。
为什么我刚才说 “又” 呢？
因为1997 年和 2008 年发生的事其实是同一个朋友来的。

当然，他今天也没有损失什么的，只是觉得自己当时犯傻，感觉自己好像失去了啥的而已。

经过1997和2008年的事件后，我身边的朋友多数都很厉害了。
他们说10年一定会来一次经济风暴。
我跟他们说不是这样的，其实每个一段时期，世界每一个角落都会发生经济风暴，只是我们没有读到新闻 nia，因为事不关己，这是人性！（不相信就 Google : Global Financial Crisis Wiki)

那就从2016年开始，你可以在网上或者报道上看到关于世界金融海啸或风暴的内容。
大家都希望自己是准确的可以预言到风暴的来临。
于是我自己也输人不输阵，为了要吸引更多读者，我还写了一遍英文版的呢！
英文程度不好也豁出去了!
MoneyMalihom

都说了嘛！每一次都会是不一样的，而且还是新新的感觉，从来没有发生过的那种！

2020 年，没有像读书时期被告知的马来西亚宏愿年。
2020 年是马来西亚政坛上黑暗的一年，马来西亚政客的招数真是7 x 7 = 49流 ！

新冠肺炎疫情来了，而且蔓延到世界各国了！
大家以为武汉离我们很远，中国很大很远，疫情不会来到我们这里的。
中国政府的防御行动还被西方国家当话题，甚至还要政治化它。

今天（27/03/2020）
中国的疫情因为运用果断的决定和正确的方法，成功把疫情传染的速度缓慢下来。各处城市陆续解城解村。

像我之前跟朋友说的，如果疫情蔓延到欧洲就麻烦了，因为那边的人们流动率非常高，那里没有国界啊！
现在他们沦陷了。
我又很多朋友在那边，我希望他们和家人都是好好的。

美国，一开始一直说是流感。
到后来火从纸里烧出来了，没人可以确定那些死因是流感还是新冠肺炎。
今天没有的疫情病例已经是全球之冠了。












不管你喜欢还是不喜欢！
只有复制中国的方法才可以缓慢疫情的传染，这是事实！
至于每个国情民情不一样就没有办法了，就用自己的方式吧！
但是目前方法只有一个，就是居家隔离。

全球股市也因这个新冠肺炎的蔓延暴跌了。
情况跟之前一样，各国股票大跌 20% 或 30% 不等。
美国股市从这个总统上任前的水平，4 年里一直上升，今天已经跌破在他上任前的水平了。
4 年的上升，6天就搞定了！
这是不寻常的抛售 (panic selling)导致的，同样的事情再次发生了。
老实说，过去几天也有几个客户要求不管三七二十三的硬硬要把手上的基金卖掉。

问题来了，卖了什么时候投资回来？
这又是“买” 跟 “投资” 的不一样心态！
我不想在这里纠缠这个话题！

试想想看你可否看到未来？

老实说，你不妨心里问问自己，今年几岁了？

还是中学时期18？
社会新鲜牛 18+ ？
年轻有青春本钱的28？
刚事业稳妥下来的28++ ？
还是 28 +++ 了 ？
你觉得你还有几次机会会遇到像这样的全球金融风暴呢？
又是一次财富重新分配的时候了，你准备好了吗？

那些从2016 年就开始唱着要全球大股灾的朋友现在又敢不敢进来投资？
不要再来这一招说：“还不到低，再等等下” 了。
继续分批投资进去吧！
当然不一样的投资有不一样的投资策略。
很多人就以为股票投资跟基金投资是一样的，其实是完全不一样的。这你要跟自己的单位信托基金顾问(Unit Trust Consultant)谈谈，不过现在大家都在行动管制中。。。 自己想办法把！至少接下来两三个月都可以投资到底价格。

如果各国可以像中国那样缓慢疫情的传染速度，那么接下来（至少两个月后) 就会逐步解城。
各国从一开始的被动式发现病例，到采取行动管制，居家隔离，封城封国，到主动追踪病例，增加检测等等。。。
这都是一个主要过程，大家只好等着疫苗吧！
生活还要继续，经济也得前进，不然就不堪设想了。



接下来会有很多公司让员工尽量在家里完成工作。
学校也会在线上教学。
群体开会也会尽量变成线上讨。
那个领域会在这样的情况下得到更多的生产呢？
你自己想吧！我没有力气了！

医疗设备也会大量的被生产。
5G 和 AI 会加快发展。











如果可以的话，每年就不要象征式的 Earth Hour 关灯一个小时了，就每年大家一起居家隔离或行动管制一两个星期吧！
这样至少地球每年也有年假 (annual leave) 了。
这事可以在下个 APEC 谈，或者什麽 G20 也可以！

最后大家要记得，这不是像以前的经济风暴那样起源于金融。
这次是起源于疫情，我们先不要有阴谋论去谈疫情先，反正他们在争论病菌的名字也是不简单的举动来的。
讲回来这次的起源是病菌，是传染疫情。只要可以有解决方案，人们在解除行动管制或解城后的生产力和消费力会很惊人！

感谢正在前线为大家拼命的朋友！
我们一定会好起来！
愿世界会变得更美好！
大家一起加油！

好的，更好的，没有最好的

现今社会，因为资讯发达，到处很快都可以得到讯息，人们往往只看到眼前的事情和利益，却失去了自己的判断力，又或许已经不知不觉的轻易相信自己所看到的一切了。
我们在很多时候已经开始忘记判断一件事情，需要看全面，学习以前，观察以后。。。 而是直接看目前就下了定论。

我考虑了很久，要不要这样纪录下来我的看法？
身为一名 UTC，根据准则，我们是不可以直接拿公积金的回酬来做比较的，因为公积金的操作方式和管理模式是跟外面的投资产品是不一样的，所以不可以直接做比较。

在此慎重声明，我这篇文章是以一个普通对投资有兴趣的人写下自己的看大而已，绝对不是做任何投资回酬的比较，更不是教大家做啥投资项目或产品，只有分享的意义。

上个月公积金局公布了2018年的红利为 6.15%，很多人包括我本身也感到很意外！
因为一开始有关部长就公开说希望大家不要有太大的期望，今年的红利不会高。



6.15% 哩！我自己也高兴啦！
我自己也是公积金会员啊！

红利公布后，开始在网上看到很多人都说很满意，公积金没有让他们失望过，公积金的红利最好等等。
我也非常认同大家的看法。

我个人觉得，公积金真的很好。
公积金不只好在近年来的红利，而且公积金有一套非常好的系统和利益。这些系统和利益都是为会员而设的。
比如说会员的第二个户头是可以取出来还会员名下产业的贷款，疾病开销或者是教育费等。
会员也可以从自己的第一户头取出来一小部分到合格的单位信托基金，以便可以分散投资。
这一点是公积金提供给会员的利益。

（有关公积金会员利益请到公积金局查询）

以下我让大家看看过去公积金20年的红利 (Conventional Scheme)
就是如果你在1999年1月把1000存进去，接下来20年滚红利到2018年12月刚好满20年，那么你的1000就会变成3018.40

当然，很多人也会同时想到如果把钱放在银行定期存款会是多少？
那我就到为大家准备了以下的图表：
大家可以看到20年里，1000块利息打滚可以滚到1984.42（按年），如果你按月打滚就可以变得稍微多一点点，就是2015.41
所以说，把钱存进定期是好的，不过时间长了你的钱就会“变小”，因为你每一年利息打滚都赶不及通货膨胀嘛！





我在整理图表的过程发现，在市场的一些信托基金也有不错的表现喔！
当然，要比较的话就必须尽量比一样的时间线。于是我就选了也个有超过20年的基金来做比较。
投资基金是有费用的，所以我没有从1000块开始，我把费用扣除掉由945.09开始算。
根据这基金过去20年的表现，其实是有一点起起落落，不过从长远来看，这基金是摆渡向上的，所以可以看到这基金是从20年前的 945.09 到 4772.67.
这里我必须强调一点，4772.67并不完全准确，因为基金每一年的红利会有扣除税务，所以是会有一点点出入的。

至于6045.95是单位，这个基金有个特点，就是每个单位会为基金持有人免费的定期保险+意外死亡保险。
当然那时额外的利益啦！





我们要讲回来的是。。。 如果你是一名30岁出头的人，要到55岁退休年龄还有25年左右，更何况以后的退休年龄已经会延长到60或65岁了。
既然公积金有那么好的系统和利益给大家享有，为什么大家没有好好利用它呢？
看事情要看远一点，不要随便跟大队走。
好的要，更好的也要，可是这世上应该没有最好的吧！

注：以上这篇文章只是让大家知道有好的 + 更好的，别浪费身边的资源和利益。
这文章没有向大家推荐任何基金或投资产品。

夺命金

我想了很久，不知该不该写这篇 “夺命金”。
我知道有些人看了不会很高兴，更有些人会觉得我马后炮。
可是认识我很久的朋友都知道， 这些话都是我平常对他们的忠告！

朋友，老客户，准客户有时后都会和我交流一些市场上所提供的各式各样的投资配套。
每次我都会尽我的能力为他们提供有关投资配套的相关资料，当中都会包挂风险，盈利，费用。然后我会用比较 “俗” 的方式再和他们比较一下每项投资配套的利与弊！


老实说，有时候我自己也觉得很纳闷！干嘛要那么苦口婆心的一样接一样去解释呢？很多时候客户根本就不在乎，反正他们就是一句话 - “要赚钱！”。 而且还是 “保证要快快赚钱！” 的那种。。。

天啊！世上真有那么好的事？！如果真有这样好的投资配套，就是说它可以向您保证按月给您 2% 至 3% 的利润。那么说，20 年或 30 年后，只要您跟着这投资配套，您也可能也挤入大马 100 富人榜之内了嘢！
可是这样的投资配套往往就是不会持续 10 年，更甭说 20 年或 30 年！最多 5 年！
对！ 5 年算很久了！5 年里必定 “不攻自破” ！

最近，在报章上闹得沸沸腾腾的金条投资配套，又是另一个活生生的例子！
你要知道，这不是历来第一件案子。可是有关部门每次就是迟迟才采取行动。
他们终是说：“这事就像老百姓们自创的“跟会”，即使没有受到政府的承认，没有老百姓投诉当中有欺诈的行为，我们有关部门也很难采取行动的呀！”

http://www.sinchew.com.my/node/263212?tid=1
http://www.mysinchew.com/node/78393
http://www.guangming.com.my/node/147872?tid=7
http://www.guangming.com.my/node/147947?tid=3
http://thestar.com.my/news/story.asp?file=/2012/10/3/nation/12115893&sec=nation
http://thestar.com.my/news/story.asp?file=/2012/10/3/nation/12115797&sec=nation
http://thestar.com.my/news/story.asp?file=/2012/10/6/nation/12135514&sec=nation
http://thestar.com.my/news/story.asp?file=/2012/10/4/nation/12121008&sec=nation

这几天，报章不断的报道有关金条投资配套的公司背景，公司如何操作是违法的。同时你又看到很多代理兼投资者出来挺有关公司。
老实说，我看了很心寒，因为当中有几位是我的老友！

我心里在琢磨着，为啥是这些代理兼投资者出来 “挺” 公司呢？是不是他们已经没有选择了呢？除了自己的血汗钱都扎进去了，还有很多他们的亲朋戚友也在看着他们的态度呢！（因为他们是代理）
为啥像之前所说的，这公司里头有很多知名企业家的亲戚，政客的亲戚等大人物却纷纷没有出来 “挺” 公司呢？

是这金条投资配套里根本就没有这些 “大人物” 的参与呢？还是最后来一招 “贼喊抓贼” 呢？
 
据我所知，有些人因为 “缺乏知识” 或 “容易受别人影响” 又加上人的本性 - 贪念
把自己的房子拿去做押出去（长期）来换取这每个月（短期）的 2% 利润！
你说这不是把自己往坑里塞吗？

这样的投资配套幕后人跟强盗有分别吗？ 还是比强盗更强盗？

你现在是那个类型的人？

在个人服务业里混了多年，我的工作往往是在聆听客户们的故事。
他们总会和我分享他们的喜悦，心得，将来的计划，过去的烦恼等等。
当中会包括事业，家人，投资，人事，生意，孩子，美食，体育，个人爱好啦都有！

今天，我就和大家分享我的一些心得，是关于一般上人们对金钱和投资上的价值观和心态。

从我的经验看到，有一大部分的人，金钱对他们来说呢赚来就得花！花完了再去赚！
他们很少为自己的将来做打算，总是觉得意外不会发生在自己身上，又或者根本就没有想过这些事呢！
当然，这些人总是说退休计划这样的事情还很遥远吧！不必现在操心的。
投资就等于像是赌博，只要短线投资，输赢就在短期之中。对他们来说买彩票也算是投资的一部分。
而且要记得喔！因为他们喜欢花钱，所以总是先花未来的钱 ，就是信用卡咯。

第二种人就不同了，他们比起前面那批人勤力得多，也不乱花钱。钱对他们来说是非常重要的，工作上如有加班他们多数都不会放过的，因为要赚更多的钱嘛！
这些人通常不喜欢接纳新的讯息，因为他们只会专注他们眼前的事项而已。
在他们的脑海里已经有一个铁定的方程式， 投资 = 风险
因为不喜欢接受新资讯，所以这群人是很害怕做决定的，原因是害怕做错决定。
就是因为这样子，他们会把大部分幸苦赚来的钱存在银行的定期存款里 (Fixed Deposit)，而且也不敢向银行做贷款。
第二种人过生活会比第一种人谨慎得多了，他们不会像第一种人那么潇洒的过生活的。
他们总是喜欢 “保证” /  Guarantee 字眼，也因为如此，往往成了快速致富事业或投资产品的受害者。最后，他们往往会在 35 岁开始 （中年）时，心里出现一种矛盾的现象，就是觉得在事业上会有危机，可能会被公司淘汰，必须要找后路了。

因为有点积蓄，所以通常都会想到不如自己出来当老板。可是又害怕做错决定，加上已不年轻了，同时又缺乏资讯 ，心里的自我矛盾就越演越烈了。最后，事情还是没有决定下来。
就好像你在驾车时，如果同时踩油门又踩离合器，车子是不会向前驶的，对吗？

最后一批人，也是比较少数的人。他们也很勤力工作，同时很喜欢接触新资讯，尤其是直接对他们有帮助的资讯。
他们会把勤力赚回来的钱先存下来，过一阵子就会拿去做适当的投资。
他们的投资项目通常都是产业投资，股票，基金（单位信托），银行的一些投资产品等等。
这些人会以适当的方式和银行做贷款，因为他们知道如何从贷款中和银行建立起自己的信用度，以便将来可以得到更多的贷款。
他们喜欢资讯是因为他们要从中寻找机会，因为对他们来说，投资 = 机会 = 再投资
当掌握足够的资讯后，他们就会把适当的事项授权给适当的人去执行。
如何把自己的净资产翻倍是他们的主要目标。
他们也会买彩票，和第一种人不同的是，这些人是 Toto, Magnum, 4D, Genting， 同时也会是 Nestle, F&N, Carlsberg 等等的股票持有人（股东）。
注 ： 如果你不能直接成为这些股东，你可以考虑投资一些本地单位信托基金的。

二八定律，20%的人赚80%人的钱，80%的人为20%人工作

谈到这里，我想强调的是，没有人一生下来就注定是属于哪类型的人的。
成为那种类型的人是随着您个人的教育，家庭，人脉（朋友）， 经验，年龄而改变的。
比如说您之前是属于第一种人，可是有一天您偶然上一些课程，您学到了新的价值观，您慢慢的变成了第三种人。

又比如说您一向都是偏向第二种人，在认识一些新朋友后，您可能对一些事项改观了，于是您也对金钱观念开始改变了。

人生，最可悲的是它不会重来，年少时除了读书，父母还会让我们学习绘画，音乐，书法，舞蹈或其他运动等等。就是缺了投资理财这一块，我们甚至要在中年或老年时才经历过投资理财的经验，而通常都是有点晚了。。。

当然人生，最可喜的也是它不必重来。你说对吗？

很简单，但是不容易

前阵子，和一位客户喝咖啡闲聊。 我就问起之前他跟我说的一项关于网上外汇投资的近况。。。

事情是这样的，我有几个朋友前阵子认识一位自称是投资大师 （Investment Guru) 的人，这位大师声称自己是外汇投资权威，自己已经是一位百万富翁了，现阶段主要是要把自己的外汇投资知识分享的大众，造福社会。

这位大师会提供一项配套给我的朋友们，就是只要每个人给他缴付 RM7,000/= ， 然后每个人会得到一部高科技手机，大师每天都会从手机传达当天要投资的指令，只要你跟着大师的投资指令，您的成功比率就会很高。
说到这里还没完呢！RM7,000/= 只是大师的费用和一部手机。当您真正要 “进场” 投资时，您就得以美金 X 数目来开一个 网上投资户口。
可是大师有几条很重要的 条规 ：
就是您一定要听从大师的所有投资指令，如您不跟从，一切后果自负。
每次进场投资时不可以超过您 X 数目的 3 分之1 （1/3） 或 30%。
把您所赚回来的 10% 捐出去任何一个公益基金，然后出示收据给大师过目即可。

如果您完全100%都有跟从大师的投资指令后还是不赚钱呢？大师的承诺是把您全部的钱都还给您。但我不清楚是还 RM7,000/= 还是全部输掉的都还啦？

以上是前阵子朋友们跟我分享的事项。
老实说，以上的配套和条规对我各人而言是可以接受的，因为这就像是付钱买资料而已，最后要不要进场投资还是看您自己。
所以我给朋友们我的看法是， “可以少少玩一玩啦！但是千万不要太过火咯！”
朋友们都知道我是不会跟他们去 “玩” 的。

在个人财务规划领域服务多年，都有很多朋友跟我分享很多不一样的投资配套。。。
有投资养泥鳅的，养蚯蚓的，养海草的，开餐厅的，种棕油的，所谓 “西方跟会”的等等。其中外汇投资和黄金投资最多，我都没有参与！

身为一名财务规划师，我的原则就是只会给客户介绍在国家银行 (Bank Negara) 或 Security Commission 管制下的产品而已。
我的原因很简单，就是至少客户日后如果对其产品，公司 或 我的服务有不满时，不会投诉无门！

当然我也不会刻意去给以上的几个投资配套或产品做评论。
我也曾经到国家银行去询问有关产品的管制，国家银行的回复是 ： “这样的投资产品和投资配套在国内都很多，我们管制不到，唯有大众投诉有人被欺骗或有人在行骗时才会采取必要的行动。”
老实说这样的回复我是不能接受的，但又能怎样？
反正这世上任何事情都没有绝对的对和错嘛！所以我通常都会跟朋友说 ： “要就玩少少咯！不要太过火啦！”
因为成年人的学习方式就是要亲身体验过才会过瘾的，旁人说啥都是废话！你说对不对？

讲了那么久，还没有谈起开始的那项个案。
跟我喝咖啡闲聊的朋友说，一开始大家跟着大师的指令 “进场” 时平均每个人每星期都有赚到 马币 RM100 至 RM600 左右的。
后来有几个开始觉得赚得太少又太慢了，于是就以自己的 “眼光” 来做 决策进场，赚得更多！就这样开始越玩越大，越赚越多，自作聪明的也越来越多，信心爆满。。。结果几天前，这几条友差不多 “全军覆没” ， 兵败如山倒！

我赶紧的问这位朋友：“那么你输了多少？放心，我不会告诉你老婆的！”
他说 ： “我愚笨，还没进第一场，那个高科技手机里的软件就被我弄坏了。。。”

有时候，市面上有很多投资配套或投资产品，先不管它是否被有关单位管制。
如果您忘了自己的投资目的，忘了自己没有在该领域的专业知识，又加上个人情感和贪念时，请问您还会做出明智和明确的决定吗？
那时候可能您已经全军覆没了。。。

所以，如果是短期投资呢？见好就收！
如果是长期投资呢？ 纪律就非常重要了！
如果您还搞不清楚到底是长期还是短期呢？那么就是 玩少少，少少玩，别过火咯 ！

财务规划的基本概念 （二）

定期存款 - 真的是没风险吗？

每次和客户讨论关于资产配置 (Asset Allocation) 时，多数他们都会告诉我说，他们的大部分现金都会存进定期存款里。
我通常都会接着问他们 ：“为什么你会把那么多的钱都存在定期里呢？而且还都是存上长期的那种 （一年以上）。。。”
他们总会说 ：“ 稳啊！而且又没有风险。。。”
我只是点点头微笑。然后我们又继续谈。。。

当谈到物价高涨时，客户总会埋怨说 ： “ 唉！我们的钱总是越来越小，以前几毛钱就可以买到一碗麵，今天一碗麵至少要两块半呢。。。” （其实要说三块钱也不过分）
这时我都会开玩笑的说 ：“你的 1 万块定期如果是以 3% 一年的利率来算，那么平均一天就会有一杯咖啡乌咯！”
客户马上说 ：“ 那里够？ 我要喝的可是咖啡 + 牛奶 呢 ！”

（我讲述的是在马来西亚，槟城的传统式咖啡店里的消费状况）

以上就是最典型的方式来解释通货膨胀了。

其实，很多人都会有这种误解，他们总觉得把全部的钱都存进定期里是最稳当的！
最稳当？是对的，但只是对一半。如果你是存进去半年左右 （短期），那是没问题的。
可是如果你是存进去 一年，两年，甚至以上的话，那就很危险咯 ！因为你辛辛苦苦存下来的钱即将面临着无声的杀手 - 通货膨胀


我在这里和大家分享一下 72 法则的计算方法 ：
1）如果你有 1 万块存进 4% 利率的定期里，那么 72 除 4 = 18，就意味着是你的 1 万块要 18 年后就会成长一倍到 2 万块

2）如果你认为通货膨胀率是 6% 的话，那么 72 除 6 = 12， 意味着你的 1 万块在 12 年后就会贬值到 1/2 万块 （5千块）

照这样讲的话，通货膨胀 是您的 敌人 还是 朋友 呢？
如果有得选择的话，您要把它当 敌人 还是 朋友 呢？

请您今天就开始认识更多的投资工具和它们的风险与回酬吧 ！

下回如有机会，我和大家分享如何把 通货膨胀 当着是我们的朋友吧 ！

财务规划的基本概念 （一）

现金流 - 紧急后备基金

昨天，刚好要下班时，突然一位多年没联系的朋友来到访。
我认识这位年轻人时应该是 7，8 年前的事情咯。。。 我当时还在保险公司里当组经理，刚刚从高中毕业的他来参加了我的研讨会几次，过后他就继续深造了。
真想不到他今天还会来造访我这个老大哥。。。 呵呵。。

在闲聊过程中，年轻人突然问我关于一些财务规划的事项。
于是我就和他分享了几个点子。。。

年轻人向我提出了一个问题 ： “请问我们必须要在每个月的现金流里把多少的比例当着是我们的紧急后备基金？”

以下便是我向他提议的几个点子
从书里我们学到，专家都会建议我们随时都要准备 3 个月到 6 个月的紧急后备基金。
就是说如果你每个月的基本开销是 RM3,500 的话，那么你就得准备 RM10,500 到 RM21,000 在你的银行存款里。
你要记得，这些钱是为突发事件而准备的，所以它的流动性必须要很高 (high liquidation) , 就是说你随时都可以很容易就可以取出来用的意思。

我又补充说，其实对不同的人是有不同的方案的，因为每个人的情况是有所不同的嘛 ！
例如 ： 每个人的岁数，婚姻状况，家庭情况，职业或职位，财务收入 等等。
就比如说一个单身汉跟一名刚结婚的情侣是不会一样的，更不用说有小孩或父母还建在的家庭。。。 这些都是不一样的列子。

我接着说，有些人会采取一些更积极的方法，更积极表示可能会存着一定的风险。
就是说，这些人会认为把 6 个月的现金放在利息很低的银行存款里是相当“浪费”的。于是他们只会把 3 个月的现金存下来，然后另外 3 个月的现金拿去投资在一些利息比较高，然后流动性也很高的产品。
这么说，那后 3 个月的紧急后备基金该怎样解决呢 ？ 这些人会用一张信用卡来取代那后 3 个月的紧急后备基金。
可是你必须要很清楚你这个策略喔 ！那张信用卡就只是用来作为“紧急后备基金”的功能，而不是拿来做每个月的各人花费咯 ！
如果你要用这个策略，那么 纪律 是非常重要的一环。

至于那后 3 个月的现金得怎样处理呢？
通常我会建议他们把它存入短期 （1个月或3个月）的银行定期存款。
又或者是把它投在信托单位里的 债券基金 (Bond Fund)
当然，在你要投资在这些 债券基金 之前，你必须要向你的 财务规划师 或代理 寻求有关的资料，例如投资费用，风险，撤回时的一些程序和时限 等等。。。

要切记 ！ 这笔钱也是你的紧急后备基金来的，所以你是绝对不可以把它投在高风险的产品里的！

注 ： 银行定期存款 和 信托单位的债券基金 都会有一定的风险，投资前你必须要认真的把这些因素考虑在内。

踏入 高通膨 的 2011 年

刚刚进入 2011 年，大家有没有发现有些日常生活的消费食品已经起价了？

其实大家都知道，从去年开始，就已经有很多东西在调高价钱了。像石油，煤气，白糖，饮料食品，鸡肉，蔬菜，面粉，水果 等等。。。

前几天，我一如往常的到一间 “嘛嘛” 店吃 Nasi Kandar, 付钱时那老板跟我解释说 : “不好意思，我们的饮料从 1 月1号 起开始起价了。因为白糖起价，煤气，电费， 咖啡粉，炼油 等都已经起价了。。。 实在是不好意思。。。”
我只好点点头 ： “Ok, Ok, saya faham。。。”

当我回到办公室时，发现楼下咖啡店的炒饭也贴上新价钱了。。。
在办公室阅读报纸时也看到报道说 猪肉每公斤涨 RM2.00 了。。。
前几天报纸也报道说今年学校开学，家长得多花费多少多少的。。。
校服，书本，作业簿，补习费，校车费，很多很多啦 。。。

我心里琢磨琢磨着 ： “ 看来今年我的个人通货膨胀率至少也要平均 10% 至 15% 咯 ！”
这只是最至少哩 ！
意思是说我今年的年终总收入必须要增加 15% 的同时， 也要确保我的储蓄 （现金 + 产业）也得要增值至少 10% 吧 ！
我再往里边更彻底的想想 ： “我们应该是正在进入一个 高通膨 的年代了 ！”

我们不要以专业人士的话来说，不谈啥美金贬值，行家在炒股，炒房，炒黄豆，炒石油 等等。。。
我们只谈我们本身的经历。。。

回想当我还在读小学四年级时 （1985 年），我买的一包经济炒米粉才 RM0.30，大包的 RM0.50
可现在是 RM1.40, 大包的 RM1.60
Roti Canai 一块 RM0.20, 现在好像是 RM0.80
咖啡乌一杯 RM0.40, 现在 RM0.80
Kopi Peng （咖啡 + 牛奶 冷） 一杯 RM0.60, 现在是 RM 1.40 （本人讲的只是普通咖啡店的价钱）
那时的 粿条汤，云吞麵，福建麵，咖哩麵 一例 RM0.60 到 RM0.70, 可现在是 RM2.50 到 RM3.00 不等
当时我们吃海南鸡饭只花上差不多 RM1.80 但现在如果没有 RM3.80 也吃不到一盘海南鸡饭咯 ！

那时我还记得我老妈跟我说 ： “我以前小的时候，咖哩麵才 RM0.15 呢 ！”
然后婆婆就接下去说 ： “我小时候的咖哩麵才不过 RM0.07 哩 ！”
婆婆今年还在世的话，她老人家现在也应该有 95 岁了， 所以我没有 “人证”

我再想一想，其实这是大家都正在经历的事情。。。
可是就很少人会很认真去看待自己本身的问题 ！
也有些人知道这问题，所以他们就不断的去做投资，而且是盲目的投资！
更有些人把投资跟赌博都混在一起谈了！
还有一些人去上一些投资课程，而且还是啥速成班呢。但我个人认为这样的效果很有限！

如果我们还在往下想一想，其实我们 60，70，80 甚至 90 年代的， 都是走着差不多同样的投资理财道路 ！
那就是 20 出头开始打工几年后，就累计一小点儿的财富，然后就学人家做投资。
到了 30 出头 或 35岁甚至 40岁时才学得投资理财的 所谓的 “经验” （其大部分都是投资或理财失败的经验）
60，70 年代的有这遭遇不为奇，因为那时后没有这方面的资讯和经历。
80，90 年代的就只有被派上语文补习班，音乐班， 画画班， 电脑学习班， 珠算心算班 等等。。。
而现在的大部分父母亲， 不知是 “怕输 怕死”， 还是把自己以前所没学好的 都寄托在他们孩子身上。
他们还总是把自己的孩子到处去学很多不一样的课程或补习班，甚至唱歌，跳舞，表演班。
但这些父母们好像都忘了给孩子们学一些理财投资的学问！
难道还要这些孩子们再重复我们的经验吗？ 要到 30， 40 岁时才有 投资理财 的失败 经验？

我们每一个人会有几个 10 年来累积自己的财富呢？ 这不是电视剧里的台词，是我一向来都挂在嘴边的 “几个 10 年”

投资单位信托前该注意的 5 件事项

单位信托基金 - 是近几年来很多人都会听到的个人理财产品， 其实早在 70 年代时这项产品就有在我国发行了，只不过很少人知道而已。

近 10 年以来， 单位信托基金不断的被单位信托公司，商业银行，投资银行等等的一系列广告推销出街，以及单位信托顾问 / 代理 和 银行服务员用他们所学的 “五花八门” 推销技巧给大众作介绍后，人们就开始对这产品从 “根本不懂” 到 “还懂一点” 的阶段了。

就是这个原因，很多人还是对单位信托基金抱着不正确的态度来投资，结果街上又多了一个对这个产品有 “误解” 的人咯。



其实要开始投资单位信托基金时，只要注意以下的 5 件事项， 就可以减低你的投资风险而帮你达到你的目标了。

1） 你的投资目的是什么 ？ (Investment Objective)
你是要建立你个人的退休基金？ 还是你孩子们的教育基金？又或者是要避免通货膨胀的风险呢？
注 ： 很多人投资就是要赚钱，而当他们的投资项目短期内不赚反亏时，他们就会立刻放弃掉这产品。他们终会被眼前的状况搞得自己很情绪化的忘掉原本投资的目的了。。。

2） 你的投资期限是多少年？ (Investment Time Horizon）
是 5 年？ 7，8 年？ 10 年？ 还是 15， 20 年甚至更长呢？
这是关系到每个投资者的年龄， 投资目的，回报率和其他因素来判断的。

3） 你是属于那类型的投资者 ？ (Investor Risk Profile)
你是属于保守型，中等型还是积极型的 投资者呢？
这是需要有经过专业训练以及持有专业执照的单位信托顾问 / 代理 才可以帮你找出你是那类型的投资者。
当然有时后一些没有以上条件又没有经验的 “顾问” 或 “服务员” 只要把你的个人资料输入电脑，然后再让电脑来帮你来分析也有的啦。。。 这事常发生在银行里呢。。。

4） 身为投资者，你应该扮演那些角色 (Investor's Roles)
因为单位信托基金投资是一项中长期的投资 （ 5 年到 10 年以上 ），所以在这过程中一定会有很多事故的变化，包括个人家庭，个人财务，市场的变化等等。。。 身为投资者的您有需要时一定要主动的向你的单位信托顾问 / 代理 沟通。
还有就是要时常配合你的单位信托顾问 / 代理 的指示， 最好是你自己也参与一起做一些比较重要的决定。
如果你是直接在银行里做投资的话，那就会比较难一些，因为在里边工作的员工们会时常更换，所以在沟通上会比较困难点。

5） 你的单位信托顾问 / 代理应该要为你做的事项 ( Unit Trust Consultant's Duties )
刚才我提过，单位信托基金投资是一项中长期的投资，是一个过程。 在这过程里你的单位信托顾问 / 代理 会提供给你怎样的服务，你应该要向他 / 她 了解一下。

如果你在投资单位信托前，有注意以上的 5 件重要事项的话，那么你就比较容易选择一些更适合你的基金来投资而去达到你的财务目标了。

当然，单位信托基金投资只是投资产品的其中一种。如果你想要更有效的在理财过程中达到更理想的效果以及目标，你就得适当分散你的投资项目，更加要找到一位专业的财务 / 理财规划员在你左右咯。。。

注 ： 以上的 5 件重要事项只是在投资单位信托基金之前得注意的事项。 至于怎样设计一个合适你的投资方案， 一名专业的单位信托顾问 / 代理 会知道如何为你设计出你个人的投资项目计划的。

真的有那麽好吗。。。？

最近，有个“M”字头的通讯公司要上市 ...
听说有很多人去申请，就像是一定会赚很多的 ...

老婆问我 ∶“要不要买 ...? ”
我反问回她 ：“真的有那麽好吗?"
老婆说她听人说这个"M" 会来到像现在的"D"那样 ...

隔天,我的那些要赚多多又不要承担风险的顾客开始 call 来问我了... 有些问我怎样填上表格, 有些问我他们的 CDS 号码, 有些问我是不是一定会得到而又一定会赚的...
更不可思议的是有些尽然问我 : "可以来到多少钱啊...?"
我只是笑笑的说 :"如果我可以知道就不用等你来问了, 因为我一定会通知你的啦..."

看来这些投资者一定是把风险和回酬的对比都给忘了...

晚上, 老婆又问 : " 真的不要买吗...?"
我淡淡的回话说 : " 买了你要等看是否有没有得到这个"M"股票, 然后又要再等一阵时间,那个价钱你会卖...?"
"倒不如你直接买一些有关于电讯及基建基金, 反而这基金也会投资在"M"股票的. 然而这基金又会分散投资到不一样的国家去... 不是更好吗?"
老婆当然是听老公的啦... 她说 : "那好...!"

哎呀... 如果我亲爱的顾客们都像老婆大人那麽听话, 那多好呀...!